Hospodářská krize se vyznačuje prudkým a výrazným poklesem výroby [1] .
První velké krize se odehrály v Anglii v 17. století . S rozvojem tržní průmyslové ekonomiky nabyly krize cyklického charakteru a začaly tvořit jednu z fází hospodářského cyklu .
Důsledkem hospodářské krize je pokles reálného hrubého národního produktu , masivní bankroty a nezaměstnanost a pokles životní úrovně obyvatelstva [2] .
Komoditní deficit je na rozdíl od krize zpravidla způsoben neekonomickými důvody a je spojen s porušením normálního průběhu (ekonomické) reprodukce pod vlivem přírodních katastrof nebo politických akcí (různé sankce , embarga , zákazy, války atd.).
Podle názoru Rakouské ekonomické školy je hlavní příčinou ekonomických krizí nahromadění velkého množství „nesprávných investic“, což vede ke „krizi z nadvýroby“. Těchto chyb se dopouštějí investoři a manažeři pod vlivem systematického hrubého zkreslování informací nezbytných pro investiční rozhodnutí. Takovou informací jsou ceny vyrobeného zboží a ceny zdrojů potřebných k jeho výrobě. Rakouská škola považuje peníze (včetně úvěrů ) za jeden z nejdůležitějších zdrojů rychlého rozšíření výroby. Pokud jsou očekávané výnosy nadhodnoceny nebo výdaje podhodnoceny, pak bude očekávaný zisk nadhodnocen. To povede k masivním chybným investicím. Zdrojem takových chybných informací, které současně a silně ovlivňují všechny investory, je zkreslení ceny peněz – úrok z půjčky . Podcenění ve vztahu k úvěrové sazbě na „přirozeném trhu“ vede k „úvěrové expanzi“, což současně vede ke zvýšení efektivní poptávky a dostupnosti úvěrů pro rozšiřování výroby. [3] . Dochází k závěru, že krize v tržní ekonomice nastává v důsledku situace na peněžním trhu vytvořené centrálními bankami a systémem s mírou rezerv pod 100 %, což vede k „nízkým“ úrokovým sazbám , nárůstu peněz zásobování (viz Bankový multiplikátor ). To vytváří ekonomický boom. Firmám se zdá, že jejich projekty ekonomika potřebuje, budou ziskové a začnou investovat do potenciálně nerentabilních projektů – dělají „špatné investice“. Domácnosti kvůli rostoucím cenám přestávají šetřit a začínají utrácet více ze svých příjmů – berou si úvěry. Boom nemůže pokračovat věčně a vždy přichází druhá fáze – kolaps, krize. Půjčování klesá, peněžní zásoba klesá, v důsledku toho klesají ceny, podnikatelé utrpí ztráty. Spotřebitelé i podniky jsou zadluženi. Začíná optimalizace výroby – dochází k propouštění [3] , což dále snižuje poptávku.
Karl Marx poznamenal, že před průmyslovou revolucí na konci 18. století nebyly žádné pravidelně se vracející rozmachy a deprese. Protože se tyto cykly objevují na historické scéně přibližně ve stejnou dobu jako moderní průmysl, Marx dospěl k závěru, že krize jsou neodmyslitelným rysem kapitalistické ekonomiky [4] , a nikoli nějakou vlastností peněz nebo úroků, která existovala dlouho před kapitalismem. Marx viděl příčinu krizí ve výrobě zboží převyšujícího poptávku. A nejde o chyby při posuzování kapacity trhu a dokonce ani v touze vlastníků kapitálu získat maximální zisk, ale v samotné povaze a zákonitostech rozvoje ekonomiky zaměřené na zisk (Karl Marx, " Kapitál ", díl 1. 1867 ).
Podle Marxe je cílem jednání vlastníků kapitálu (podnikatelů, kapitalistů, korporací) dosažení zisku, který je formou nadhodnoty . Individuální vlastník kapitálu získá zisk pouze prodejem (směnou) vyrobeného zboží. A každý z kapitalistů v tom nevidí žádné zásadní překážky. To znamená, že aby všichni podnikatelé měli zisk, je nutné prodat veškeré vyrobené zboží. Zároveň dělníci ve formě mzdy dostávají hodnotu své pracovní síly , která je v součtu vždy menší než hodnota vyrobeného zboží. Dělníci budou za svou mzdu kupovat převážně spotřební zboží. Druhá část vykupovaného zboží bude nahrazena výrobními prostředky a surovinami. Poslední část vyrobené hodnoty, včetně odpovídajícího množství nadhodnoty, bude prodána ve formě zboží určeného pro osobní spotřebu samotných kapitalistů a pro rozšíření jejich podnikání. Zisk ve formě peněz se přitom v rukou kapitalisty objevuje jen proto, aby se vtělil do nového zboží.
Z hlediska marxistického pohybu hodnoty tak lze udržet rovnováhu, to znamená, že veškeré vyrobené zboží může najít své spotřebitele a být za něj zaplaceno. To odlišuje Marxovu teorii od teorií „podspotřeby dělnickou třídou“.
Konkurence však nutí kapitalistu neustále snižovat náklady na jednotku výstupu a zvyšovat objem výroby. Ve struktuře výrobních nákladů se zvyšuje podíl výrobních prostředků (bývalá, „reifikovaná“ práce), zatímco podíl surovin a práce (současná, „živá“ práce) klesá. Expanze výroby nevyhnutelně naráží na omezené množství agregátní efektivní poptávky – pokus prodat zvýšený objem zboží bude probíhat v podmínkách, kdy agregátní důchody rostou pomaleji než růst produkce.
Vzhledem k obecné chaotice tržní ekonomiky (nejednotnost v jednání výrobců) bude některého zboží přebytek, některé nedostatek. Na základě předpokladu, že každý kapitalista usiluje o maximalizaci zisku, jsou přijímána zvláštní opatření k rozšíření hranic omezené poptávky: jsou nabízeny nejrůznější formy úvěrů, slev, bonusů atd. Marxisté se domnívají, že to vytváří nerovnováhu mezi množstvím mezd (které se vynakládají především na spotřebu) a celkových nákladů na spotřební zboží. Důsledkem toho je posun v rovnováze mezi nabídkou a poptávkou po zboží a následný prudký pokles komoditní produkce, řetězové bankroty a masová nezaměstnanost – tedy ekonomická krize.
Marxisté se domnívají, že rozvoji krize se lze vyhnout pouze odpovídajícím snížením cen výrobků. To se však rovná dobrovolnému odmítnutí dodatečného zisku, kvůli němuž bylo provedeno zvýšení výroby. Podle názoru kapitalistů má záležitost podobu nedostatku finančních prostředků, aby bylo možné prodat nový objem zboží za staré ceny. Probíhají pokusy o zvýšení peněžní zásoby, která zhmotňuje zisky pouze na krátkou dobu, ale nezvyšuje skutečnou agregátní poptávku. Krize se táhne do fáze deprese, která pokračuje až do vyprodání „přebytku“ zboží. Situaci zhoršuje skutečnost, že podniky nadále vyrábějí „doplňkové“ zboží, i když v menším objemu než v období ekonomického růstu.
Celková výše dluhů je tvořena mezerou mezi celkovou cenou zboží a celkovou výší mezd, nákladů na obnovu/rozšíření výroby a osobní spotřeby kapitalistů. Touha kapitalistů po zisku diktuje potřebu snížit náklady (včetně mezd) a omezit jejich (kapitalisté) osobní spotřebu. V platební bilanci se vytvoří mezera, nabídka začne soustavně převyšovat poptávku. Půjčky se aktivně využívají ke stimulaci agregátní poptávky (včetně spotřebitelských úvěrů). Vlastníci kapitálu jsou nuceni uvolnit zboží na úvěr nebo na dluh. Po několika cyklech výroby se dluh hromadí. Nevyhnutelně přichází fáze, kdy se zboží přestává vydávat na úvěr, neboť výše dluhových závazků převyšuje rozumné možnosti jejich splacení. Půjčky se zastaví a poptávka začne velmi rychlým tempem klesat.
Marxisté nepovažují za příčinu krize úvěr. Úvěrová pyramida je vynuceným opatřením ke zmírnění již vzniklých platebních a výrobních krizí, to znamená, že samotná následná úvěrová (finanční) krize je důsledkem všeobecné krize.
Toto je výňatek z milánských novin Opinione , citovaný Karlem Marxem , popisující krizi, která zachvátila Evropu a Severní Ameriku v roce 1857 :
Bankrot dosáhl strašných rozměrů. Každý si klade otázku, co ho čeká v budoucnosti. Mnoho jmění zmizelo, mnoho se snížilo na polovinu, mnoho rodin, které dříve prosperovaly, je nyní v nouzi, mnoho pracovníků je bez práce.
Řada autorů se domnívá, že mezi příčinami a faktory vedoucími k ekonomickým krizím zaujímají nejvýznamnější místo psychologické faktory, neboť chování ekonomických subjektů může být „spouštěčem“ krize. Tedy v 19. stol John Stuart Mill poznamenal, že vysvětlení krizí je třeba hledat v duševních vlastnostech člověka, protože úvěr, jehož výkyvy jsou nejcharakterističtějším rysem krizí, je duchovní fenomén. Zdůraznil, že panika ničí úvěry, a tudíž poškozuje ekonomiku [5] .
Alan Greenspan píše:
"Jak určit, v jakém bodě iracionální optimismus přeceňuje hodnotu aktiv tak, aby se riziko náhlých a dlouhodobých poklesů dramaticky zvýšilo." [6]
V podmínkách ekonomické nerovnováhy má psychologické rozpoložení společnosti vliv na trvání a formy průběhu krize, její důsledky. Někteří vědci se proto domnívají, že pro pochopení původu a charakteristik krize je zohlednění psychologického faktoru téměř stejně důležité jako pro pochopení příčin vojenských vítězství a porážek nebo příčin revolucí [7] .
Slavný anglický ekonom E. F. Schumacher se při hledání alternativního způsobu rozvoje ekonomiky a společnosti obrátil k hodnotovým kritériím buddhistického světa. Ve své práci „Malé je krásné“ , vydané v roce 1973, kritizuje ekonomický systém založený na zvyšování a stimulaci spotřeby, píše, že „spotřeba není cílem, ale prostředkem a ukazatelem úrovně bydlení je maximální blahobyt s minimální spotřebou“ a dochází k závěru, že „civilizace podřezává větev, na které sedí, zejména otravuje vodu a dravě ničí lesy“.
Úspěšný výklad pojmů, které jsou si v podstatě podobné, podal slavný ekonom z poloviny 20. století Murray Rothbard : [4]
Za starých časů jsme trpěli periodickými ekonomickými krizemi, jejichž náhlý nástup se nazýval „panika“, a dlouhé období po panice se nazývalo „deprese“.
Nejznámější moderní deprese je samozřejmě ta, která začala v roce 1929 typickou finanční panikou a pokračovala až do vypuknutí druhé světové války . Po katastrofě v roce 1929 se ekonomové a politici rozhodli, že se to už nikdy nesmí opakovat. K úspěšnému a bezproblémovému zvládnutí tohoto úkolu bylo zapotřebí pouze vyřazení slova „deprese“ z používání. Od té chvíle už Amerika nemusela zažívat deprese. Když totiž v letech 1937-1938 přišla další těžká deprese, ekonomové jednoduše odmítli používat toto hrozné jméno a zavedli nový, eufoničtější koncept – recesi . Od té doby jsme zažili mnoho recesí, ale ani jednu depresi.
Poměrně brzy se však ukázalo, že slovo „recese“ je pro vytříbené cítění americké veřejnosti dost drsné. Poslední recese, kterou jsme měli, byla zřejmě v letech 1957-1958. Od té doby máme „propady“, nebo ještě lépe „zpomalení“, nebo dokonce „odchylky“.
Profesor Oxfordské univerzity , historik Philip Kay ( angl. Philip Kay ) se domnívá, že první krize světových dějin propukla v Římské říši v roce 88 př. n. l . [8] . Jiní vědci považují krizi z roku 1825 v Anglii za první hospodářskou krizi, která částečně zasáhla i ekonomiku USA a Francie, protože to byla první krize, která zasáhla více odvětví najednou [9] .
| Hospodářské a finanční krize | |
|---|---|
| Před rokem 1000 |
|
| 1000-1914 |
|
| 1918-2000 | |
| 2000 - současnost v. |
|